首批新三板做市商有望6月底前啟動(dòng) 券商爭(zhēng)奪市標(biāo)企業(yè)

全國(guó)中小企業(yè)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)上周發(fā)布了《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)做市商做市業(yè)務(wù)管理規(guī)定(試行)》(下稱《管理規(guī)定》)。目前有志于新三板做市商業(yè)務(wù)的券商本周正在按照規(guī)定管理要求準(zhǔn)備備案材料，以期早日獲得備案函。在此之后的7月至8月間，將成為券商爭(zhēng)奪做市標(biāo)的的關(guān)鍵時(shí)期。

根據(jù)《管理規(guī)定》要求，券商申請(qǐng)做市業(yè)務(wù)備案要求包括做市業(yè)務(wù)實(shí)施方案、做市業(yè)務(wù)管理制度、做市業(yè)務(wù)專用技術(shù)系統(tǒng)準(zhǔn)備情況說(shuō)明、做市業(yè)務(wù)實(shí)施方案的合規(guī)審查意見(jiàn)等一系列文件。一位券商人士表示，這些方案的內(nèi)容此前券商都有所準(zhǔn)備，上周全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)發(fā)布申請(qǐng)材料的具體格式，券商需要根據(jù)要求經(jīng)過(guò)公司合規(guī)審查形成正式文件下發(fā)。因此準(zhǔn)備備案材料成為絕大部分券商相關(guān)部門的本周主要工作。

“我們希望能夠在本周之內(nèi)完成備案材料的準(zhǔn)備工作，并向股轉(zhuǎn)系統(tǒng)提交。”某上市券商場(chǎng)外市場(chǎng)總部負(fù)責(zé)人表示。

全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)在受理之日起十個(gè)轉(zhuǎn)讓日內(nèi)向證券公司出具是否同意從事做市業(yè)務(wù)的備案函，并予以公告。照此進(jìn)度，首批新三板做市商有望在6月底前出爐。

在獲得做市商備案函后，券商一方面可以開(kāi)設(shè)做市專用賬戶，用于存放做市所需新三板掛牌公司股份及券商資金，同時(shí)也可以與掛牌公司簽訂正式的做市商協(xié)議。這也意味著在7月相關(guān)券商就將進(jìn)入8月做市商系統(tǒng)上線前的業(yè)務(wù)沖刺期，爭(zhēng)奪適合成為做市標(biāo)的新三板掛牌企業(yè)。

由于每家掛牌企業(yè)需要選擇兩家以上券商作為做市商，這使得券商選擇做市標(biāo)的的目光并不局限于自己主辦的新三板企業(yè)。同時(shí)，盡管全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)掛牌企業(yè)已近千家，但初期適合以做市方式轉(zhuǎn)讓的企業(yè)并不多，因此可以預(yù)計(jì)，7月券商對(duì)做市標(biāo)的的爭(zhēng)奪將非常激烈。

東吳證券場(chǎng)外市場(chǎng)總部負(fù)責(zé)人方蘇表示，之前東吳證券已和一批掛牌企業(yè)達(dá)成了初步協(xié)議，因此希望能夠盡快獲得備案函后簽訂正式協(xié)議加以確定。

對(duì)于做市系統(tǒng)上線后交易情況展望，方蘇表示，在券商確定首批做市標(biāo)的并以自有資金購(gòu)買股份時(shí)，相關(guān)標(biāo)的股份的價(jià)格會(huì)引起市場(chǎng)關(guān)注。而之后做市交易市場(chǎng)能否活躍，需要看市場(chǎng)的認(rèn)可程度。

“一個(gè)市場(chǎng)的活躍程度和它的賺錢效應(yīng)息息相關(guān)，我們正在和許多機(jī)構(gòu)投資者進(jìn)行溝通宣傳，希望其能盡早了解這個(gè)市場(chǎng)，讓這個(gè)市場(chǎng)能夠盡早產(chǎn)生一批活躍投資者。”方蘇表示。