銀行IT市場(chǎng)格局分散

在銀行IT領(lǐng)域，業(yè)務(wù)、管理、渠道三大解決方案領(lǐng)域頭部市場(chǎng)格局已相對(duì)穩(wěn)定。業(yè)務(wù)類(lèi)解決方案以核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)解決方案為主，2017年投資占比達(dá)42.7%；管理類(lèi)解決方案以商業(yè)智能和風(fēng)險(xiǎn)管理解決方案為主，占比34.9%；渠道類(lèi)占比20.0%。

由于各類(lèi)解決方案交集有限，我國(guó)銀行IT解決方案市場(chǎng)格局相對(duì)分散，2017年CR5不足20%。其中文思海輝金信、宇信科技市場(chǎng)份額超過(guò)5%，分別達(dá)5.5%、5.3%；神州信息排在第三，市場(chǎng)份額為4%。

此外，當(dāng)前已有部分隸屬于大型國(guó)有銀行和股份制商業(yè)銀行的獨(dú)立科技子公司成立，例如建信金科、平安科技、興業(yè)數(shù)金、招銀網(wǎng)絡(luò)等。這些銀行系科技公司作為未來(lái)銀行IT乃至整個(gè)金融IT的重要玩家，在行業(yè)理解、數(shù)據(jù)積累、獲得傳統(tǒng)金融企業(yè)信任方面具有先天優(yōu)勢(shì)。

在證券IT領(lǐng)域，市場(chǎng)主要參與者為金證股份、頂點(diǎn)軟件、贏時(shí)勝、金仕達(dá)、迅投等公司，在核心系統(tǒng)的市場(chǎng)占有率上恒生電子處于領(lǐng)先地位。

證券IT系統(tǒng)尤其是跟交易相關(guān)的核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)彼此之間關(guān)聯(lián)性很強(qiáng)，需要平臺(tái)之間能夠很好地融合，因此核心系統(tǒng)市場(chǎng)上占優(yōu)的廠商議價(jià)能力和捆綁銷(xiāo)售能力都很強(qiáng)。2018年，恒生電子實(shí)現(xiàn)營(yíng)收32.63億元，同比增長(zhǎng)22.38%；2019年一季度，營(yíng)收增速仍保持在兩位數(shù)。

在保險(xiǎn)IT領(lǐng)域，一直以來(lái)，保險(xiǎn)IT解決方案市場(chǎng)相對(duì)比較集中，頭部廠商如中科軟、軟通動(dòng)力、易寶網(wǎng)絡(luò)、用友、SAP等實(shí)力不斷增強(qiáng)，市占率均有所提升，行業(yè)CR5也由2010年的48%提高到2017年的66%。

龍頭廠商中科軟近幾年市占率快速攀升，從2010年的26%提高到2017年的39%，而行業(yè)第二軟通動(dòng)力市占率不足9%，差距明顯。整體上看，預(yù)計(jì)未來(lái)隨著保險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展，保險(xiǎn)IT市場(chǎng)將越來(lái)越集中，龍頭優(yōu)勢(shì)也會(huì)更加明顯，中科軟一家獨(dú)大的局面有望持續(xù)且加強(qiáng)。

未來(lái)還有巨大提升空間

金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的日趨激烈和金融工具與業(yè)務(wù)的日益復(fù)雜，使得金融業(yè)越來(lái)越需要依靠信息技術(shù)來(lái)控制成本、改善服務(wù)和提升競(jìng)爭(zhēng)力。金融業(yè)將繼續(xù)積極地引進(jìn)、開(kāi)發(fā)信息技術(shù)，將其應(yīng)用于各個(gè)金融部門(mén)，其中包括銀行、證券、保險(xiǎn)以及國(guó)家監(jiān)管、支付結(jié)算和稅收等系統(tǒng)。因此，金融IT行業(yè)未來(lái)發(fā)展前景依舊可期。

而且當(dāng)前，國(guó)內(nèi)外金融機(jī)構(gòu)在信息化投入上仍然存在較大差異。從IT支出占營(yíng)收比重角度看，2017年國(guó)外銀行機(jī)構(gòu)的年度信息化支出占比在6%左右，而國(guó)內(nèi)銀行業(yè)信息化支出占比不到2%，證券公司信息化支出占比也僅在3%左右，未來(lái)還有巨大提升空間。

對(duì)此，監(jiān)管層面上對(duì)金融機(jī)構(gòu)的信息化建設(shè)愈加重視。去年證監(jiān)會(huì)發(fā)布《證券基金經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)信息技術(shù)管理辦法》，明確該辦法覆蓋各類(lèi)主體，目的是推動(dòng)行業(yè)加大信息投入、提升競(jìng)爭(zhēng)力。此外，信息系統(tǒng)建設(shè)投入指標(biāo)還首次納入證券公司分類(lèi)評(píng)價(jià)。隨著未來(lái)金融機(jī)構(gòu)加大信息投入，金融IT行業(yè)將直接受益。

另外，長(zhǎng)期來(lái)看，金融市場(chǎng)開(kāi)放將帶來(lái)更大的市場(chǎng)機(jī)會(huì)。中國(guó)金融業(yè)的開(kāi)放將從兩個(gè)方面對(duì)金融IT行業(yè)產(chǎn)生較大影響：一方面是客戶(hù)容量的增加，放寬或者取消金融機(jī)構(gòu)外資持股比例有利于更多外資機(jī)構(gòu)進(jìn)入國(guó)內(nèi)，例如證監(jiān)會(huì)將證券公司的外資持股比例上限放寬到51%后，截至2019年5月已有兩家外資控股券商（摩根大通、野村東方）的新設(shè)獲得證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)；另一方面是客戶(hù)需求的增加，中國(guó)金融市場(chǎng)的國(guó)際化意味著國(guó)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)將更注重IT系統(tǒng)建設(shè)以提高競(jìng)爭(zhēng)力，對(duì)金融I行業(yè)而言意味著存量客戶(hù)的合作強(qiáng)化。

更多數(shù)據(jù)參考前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《中國(guó)金融行業(yè)創(chuàng)新趨勢(shì)與企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略分析報(bào)告》。

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